九游app手机版下载新兴装备：关于对深圳证券交易所2022年年报问询函的回复公告一年级小挚友课间操演打拳，几个好挚友之间相互商讨，指引师长：他们解释了什么叫热爱

　　证券代码：002933 证券简称：新兴设备 布告编号：2023-039 北京新兴东方航空设备股份有限公司 合于对深圳证券往还所 2022 年年报问询函的复兴布告 本公司及董事会全数成员保障音讯披露的实质确切、确实、完善，没有 伪善记录、误导性陈述或宏大脱漏。 北京新兴东方航空设备股份有限公司（以下简称“新兴设备”或“公司”） 董事会于 2023 年 5 月 29 日收到深圳证券往还所上市公司收拾二手下发的《合 于对北京新兴东方航空设备股份有限公司 2022 年年报的问询函》（公司部年报 问询函〔2023〕第 220 号，以下简称“《问询函》”），公司董事会收到《问 询函》后高度珍惜▲，及机遇合职员对《问询函》提出的相合题目举行了严谨的 核查及落实。现将复兴实质布告如下： 1.年报显示，申报期你公司完毕生意收入 19,076.57 万元，同比低落 22.47%； 完毕归属上市公司股东的净利润（以下简称“净利润”）-5,777.10 万元，同比 低落 3,035.99%；完毕谋划行为形成的现金流量净额 1,592.25 万元▲▲，同比低落 87.90%▲。2023 一季度▲，你公司生意收入和净利润同比阔别下滑 42.56%、224.36%。 （1）凭据年报▲，申报期你公司事迹下滑苛重来源是“新型号设备产物未能 完毕批量出产与交付，且新型号设备产物质料本钱相对较高”等▲▲。请外明未能 完毕批量出产与交付的详细来源，以及干系质料的详细情形（征求但不限于产 品及直接质料类型、墟市供需情形、采购本钱趋向、用量转变等），事迹下滑 趋向与同行业可比公司是否存正在宏大分歧；并联结 2023 年一季度事迹情形▲，说 明影响你公司事迹的苛重身分是否接续。 （2）请进一步量化明白你公司净利润降幅远超生意收入降幅的来源；并请 联结题目（1）及行业处境、你公司主生意务成长情形、墟市角逐力、现金流等▲▲， 外明你公司接续谋划才略是否存正在不确定性或爆发宏大更正，你公司拟采纳的 革新谋划情况的程序（如有）▲。 （3）分产物看▲，申报期你公司机载配置营业毛利率 30.58%▲，同比低落 19.04%；技巧办事及其他营业毛利率 37.12%，同比低落 21.93%，该营业生意 1 本钱同比大幅延长 116.52%。请联结收入、本钱组成及改变情形，详细明白两项 营业毛利率下滑的来源，与同行业可比公司是否存正在宏大分歧。 （4）请详细外明你公司各季度间生意收入、净利润、谋划行为形成的现金 流量震动较大▲▲，且改变趋向不划一的来源及合理性。 （5）2022 年一季度，你公司生意收入占终年营收比重超 40%；2021 年一 季度你公司生意收入占终年营收比重仅 8.63%。请联结行业特色、自己营业及 收款情形等，外明你公司一季度营收范围及占比同比大幅上涨的来源及合理性▲▲。 （6）年审管帐师出具的《合于生意收入扣除事项的专项核查偏睹》显示， 你公司 2022 年生意收入扣除金额 40.93 万元。请逐项对比我所《上市公司自律 羁系指南第 1 号——营业照料》中合于生意收入扣除干系事项的相合划定▲▲，核 查你公司是否存正在生意收入扣除不充斥、不完善的情形。 请年审管帐师宣布核查偏睹。 一、公司复兴 （一）凭据年报▲▲，申报期你公司事迹下滑苛重来源是“新型号设备产物未 能完毕批量出产与交付，且新型号设备产物质料本钱相对较高”等▲。请外明未 能完毕批量出产与交付的详细来源，以及干系质料的详细情形（征求但不限于 产物及直接质料类型、墟市供需情形、采购本钱趋向、用量转变等），事迹下 滑趋向与同行业可比公司是否存正在宏大分歧；并联结 2023 年一季度事迹情形， 外明影响你公司事迹的苛重身分是否接续。 1、新型号设备产物 2022 年度未能完毕批量出产与交付的详细来源 公司主生意务是以伺服节制技巧为中央的航空设备产物的研发、出产、出卖 及干系办事▲，苛重行使于邦防军工规模。正在军工行业▲，公司新型号设备产物从研 发计划、首件试制到产物定型批量出产的周期较长▲▲，需经试验件试制、工艺优化 且客户整机定型后▲▲，技能进入产物批产阶段▲▲，公司方可举行批量出产。 2022 年度，公司新型号设备产物尚未完毕产物定型占定且未缔结批量产物 合同，以是未能完毕批量出产与交付。详细情形是，正在直升机规模，某型归纳外 挂梁、某型旋翼折迭编制、某型随动挂架编制等产物 2022 年已进入小批量出产 与交付阶段，并将逐渐举行批量出产与交付。正在固定翼飞机规模▲，公司承受研制 2 的某型外挂装配已完毕状况占定，即将进入批量出产阶段。 截至 2022 年尾，公司收到超 2 亿元的合于新型号设备产物的产物投产报告， 这些产物投产报告已正在 2023 年签定合同，公司将遵照合同商定的进度出产与交 付▲。 2、新型号设备产物干系质料的详细情形（征求但不限于产物及直接质料类 型、墟市供需情形、采购本钱趋向、用量转变等） 公司新型号设备产物苛重征求某型随动挂架编制、某型归纳外挂梁和某型旋 翼折迭编制等。 （1） 新型号设备产物本钱组成 2022 年度▲▲，公司生意本钱中，新型号设备产物及其直接质料占比情形如下： 单元：万元 产物分类 直接质料 直接人工 缔制用度 合计 直接质料占比 新型号设备产物 4,850.95 334.02 409.15 5,594.12 86.72% 古代型号设备产物 3,755.22 1,942.89 1,750.91 7,449.02 50.41% 合计 8,606.17 2,276.91 2,160.06 13,043.14 65.98% 2021 年度，公司生意本钱中▲▲，新型号设备产物及其直接质料占比情形如下： 单元：万元 产物分类 直接质料 直接人工 缔制用度 合计 直接质料占比 新型号设备产物 1,184.52 252.21 202.55 1,639.28 72.26% 古代型号设备产物 6,376.18 2,210.50 1,967.33 10,554.01 60.41% 合计 7,560.70 2,462.71 2,169.88 12,193.29 62.01% 从总本钱金额情形来看▲▲，2022 年度和 2021 年度，公司生意本钱中新型号装 备产物总本钱阔别为 5,594.12 万元和 1,639.28 万元，同比弥补 3,954.84 万元；传 统型号设备产物总本钱阔别为 7,449.02 元和 10,554.01 万元▲，同比省略 3,104.99 万元。新型号设备产物的总本钱的增幅高于古代型号设备产物的降幅，导致本期 归纳毛利率为 31.63%▲▲，较上期 50.44%同比低落 18.81%，毛利率的低落成为 2022 年度净利润低落的身分之一。 从直接质料占比情形来看，2022 年度和 2021 年度，公司生意本钱中新型号 设备产物直接质料占总本钱比例阔别为 86.72%和 72.26%，古代型号设备产物直 接质料占总本钱比例阔别为 50.41%和 60.41%▲，新型号设备产物的直接质料占比 3 高于古代型号设备产物▲。 （2） 新型号设备产物采购本钱趋向及用量 公司产物凭据 BOM 单领用质料，除部分物料外，单套用量根本安谧。公司 新型号设备产物正在 2022 年度仍然完毕小批量交付，受产物定型占定的逐渐完毕 及客户采购需求弥补▲，公司新型号产物的销量将逐渐延长，质料总用量凭据出卖 产物的数目爆发转变。正在采购质料经过中，公司巩固采购本钱收拾▲▲，通过履行规 模化采购、开发新的供应商及采购渠道等程序，单套采购本钱正在一段时刻内会整 体呈低落趋向，然而▲▲，跟着 2023 年度新型号设备产物的批量出产与交付▲▲，采购 总本钱较 2022 年度能够会弥补。 （3） 事迹下滑趋向与同行业可比公司是否存正在宏大分歧 公司 2022 年度与 2021 年度生意收入、归属上市公司股东的净利润、谋划活 动形成的现金流量净额与同行业可比公司比照如下： 单元：万元 生意收入 证券简称 上市代码 2022 年度 2021 年度 改变额 爱乐达 300696 56,122.78 61,400.94 -5,278.16 旭日航空 300581 23,308.23 22,417.67 890.56 安达维尔 300719 41,254.61 47,545.72 -6,291.11 均匀值 40,228.54 43,788.11 -3,559.57 新兴设备 002933 19,076.57 24,604.87 -5,528.30 续： 归属上市公司股东的净利润 证券简称 上市代码 2022 年度 2021 年度 改变额 爱乐达 300696 21,263.02 25,502.07 -4,239.05 旭日航空 300581 3,567.90 2,672.27 895.63 安达维尔 300719 -4,581.54 1,042.57 -5,624.11 均匀值 6,749.79 9,738.97 -2,989.18 新兴设备 002933 -5,777.10 -184.22 -5,592.88 续： 谋划行为形成的现金流量净额 证券简称 上市代码 2022 年度 2021 年度 改变额 爱乐达 300696 -4,440.63 24,553.42 -28,994.05 旭日航空 300581 2,306.35 4,098.52 -1,792.17 安达维尔 300719 -2,567.81 13,392.04 -15,959.85 均匀值 -1,567.36 14,014.66 -15,582.02 4 新兴设备 002933 1,592.25 13,163.94 -11,571.69 注：以上数据由来于各公司 2021-2022 年度申报。 由上外可知，关于生意收入、净利润、谋划行为形成的现金流量净额这三个 财政目标，同行业可比公司爱乐达、旭日航空和安达维尔这三家公司 2022 年度 较 2021 年度均匀下滑的金额阔别为 3,559.57 万元、2,989.18 万元和 15,582.02 万 元，和公司下滑的金额 5,528.30 万元、5,592.88 万元和 11,571.69 万元比拟，虽 存正在分歧，但不存正在宏大分歧▲，均有肯定水平的下滑▲。 以是，公司事迹下滑趋向与同行业可比公司不存正在宏大分歧▲。 （4） 外明影响你公司事迹的苛重身分是否接续 申报期内，固然公司营业成长承担众重倒霉身分影响，但新型号设备产物和 研发项主意发扬均得以接续促进▲▲，为公司异日成长奠定了优异本原。 截至 2023 年 5 月末▲▲，公司正在手订单金额约 5 亿元，估计大个人订单将正在两 年内延续交付。2023 年一季度已践诺 4,907.36 万元，正在研究后续新增订单的情 况下，公司 2023 年度的生意收入估计较 2022 年度将有清楚革新，但因为古代产 品占比省略▲▲，归纳毛利率仍将处于较低水准▲▲。 员工持股盘算事项对公司事迹的接续影响将会逐渐减小，2022 年度因为实 施了员工持股盘算导致 2022 年度弥补本钱用度 3,625.58 万元▲，员工持股盘算事 项估计对 2023 年度、2024 年度和 2025 年度的本钱用度的影响金额为 2,602.98 万元、1,022.60 万元和 185.93 万元，影响逐渐减小。 综上▲，2022 年度▲，公司事迹低落苛重来源为新型号设备产物未能完毕批量 出产与交付，且新型号设备产物质料本钱相对较高，导致毛利同比省略，以及因 履行员工持股盘算导致岁月用度有所弥补。这几个苛重身分正在 2023 年度以及近 几年仍将延续对公司事迹形成影响，然而影响会逐渐减小。 （二）请进一步量化明白你公司净利润降幅远超生意收入降幅的来源；并 请联结题目（1）及行业处境、你公司主生意务成长情形、墟市角逐力、现金流 等，外明你公司接续谋划才略是否存正在不确定性或爆发宏大更正，你公司拟采 取的革新谋划情况的程序（如有）。 1、净利润降幅远超生意收入降幅的来源量化明白 申报期内，公司利润外苛重科目改变及其占生意收入比的情形如下： 5  单元：万元 占生意收入 项目 2022 年度 2021 年度 改变金额 改变幅度 比 一、生意收入 19,076.57 24,604.87 -5,528.30 -22.47% 100.00% 二、生意总本钱 23,789.30 22,184.71 1,604.59 7.23% 124.70% 个中：生意本钱 13,043.14 12,193.29 849.85 6.97% 68.37% 出卖用度 696.20 638.15 58.05 9.10% 3.65% 收拾用度 7,629.87 5,594.96 2,034.91 36.37% 40.00% 研发用度 2,907.41 4,067.46 -1,160.05 -28.52% 15.24% 财政用度 -573.06 -384.18 -188.88 -49.16% -3.00% 加：其他收益 114.10 20.60 93.50 453.88% 0.60% 投资收益 1,104.67 1,176.00 -71.33 -6.07% 5.79% 信用减值牺牲 42.07 2,424.59 -2,382.52 -98.26% 0.22% 资产减值牺牲 -3,444.12 -6,294.92 2,850.80 45.29% -18.05% 三、生意利润 -6,890.48 -253.58 -6,636.90 -2,617.28% -36.12% 四、利润总额 -6,854.18 -283.54 -6,570.64 -2,317.36% -35.93% 减：所得税用度 -799.66 44.75 -844.41 -1,886.95% -4.19% 五、净利润 -6,054.52 -328.29 -5,726.23 -1,744.26% -31.74% 从上外可知，本期完毕生意收入 19,076.57 万元，同比低落 5,528.30 万元▲▲， 低落 22.47%，净利润-6,054.52 万元▲▲，同比低落 5,726.23 万元，低落 1,744.26%▲， 净利润降幅远超生意收入降幅▲，公司净利润低落幅度较大的苛重来源如下： （1）生意收入低落导致净利润低落 因为公司处于新旧产物更替阶段，受下逛墟市需求影响，公司批产的原中央 设备产物交付数目较上期降幅较大▲▲，新型号设备产物收入本期固然较上期有所增 长，然而因为尚未能完毕批量交付导致收入延长金额无法填补原中央设备产物的 低落金额，两种身分归纳导致本期生意收入较上期省略 5,528.30 万元，进而导致 净利润低落。 （2）毛利率低落导致净利润低落 本期生意本钱 13,043.14 万元▲，同比延长 6.97%；本期归纳毛利率 31.63%， 较上期 50.44%同比低落 18.81%，毛利率的低落进一步导致了净利润的低落，假 设本期保持上期 50.44%的毛利率，本期生意本钱金额将为 9,454.35 万元▲，比目 前的生意本钱将省略 3,588.79 万元，因而，毛利率的低落也导致了净利润低落。 6  （3）员工持股盘算弥补的本钱用度导致净利润低落 2022 年 3 月，公司履行员工持股盘算▲▲，员工持股盘算导致本期较上期弥补 本钱用度 3,625.58 万元▲▲，省略本期净利润。 （4）别的，尚有极少影响净利润的身分，如研发用度同比省略 1,160.05 万 元、资产减值牺牲同比省略 2,850.80 万元、信用减值牺牲同比弥补 2,382.52 万元、 所得税用度同比省略 844.41 万元等▲。 综上，公司以为▲▲，2022 年度净利润低落最苛重的来源是生意收入和毛利率 的低落以及员工持股盘算的影响，净利润降幅-1,744.26%远超生意收入降幅 -22.47%的苛重来源系 2021 年度的净利润基数-328.29 万元较小所致。 2、公司接续谋划才略不存正在宏大不确定性 公司所处行业属于“缔制业”之“铁途、船舶、航空航天和其他运输配置制 制业”之“航空干系配置缔制”（分类代码：3744）▲▲。公司产物苛重行使于邦防 军工规模，所处行业是邦防科技工业的要紧构成个人。 公司主生意务是以伺服节制技巧为中央的航空设备产物的研发、出产、出卖 及干系办事。公司苛重产物分为机载配置和技巧办事及其他两类，公司产物可广 泛行使于直升机、固定翼飞机和无人机等航空设备规模，属于高科技的机电一体 化产物。正在邦度军火设备升级换代的加快促进下，公司固然通过了新旧产物瓜代 的转型阵痛期▲▲，但新型号设备产物和研发项目亨通促进▲，自 2022 年 9 月初阶▲▲， 公司延续收到客户合于新型号设备产物的产物投产报告▲▲，公司举行了富裕备货▲， 自进入 2023 年此后，公司延续与客户缔结批产产物合同▲，为公司异日接续成长 奠定了优异本原▲。截至 2023 年 5 月末，公司正在手订单金额约 5 亿元，估计大部 分订单将正在两年内延续交付。 正在仍然定型、列装的某型直升机上，公司的机载吊挂/发射装配产物具有先 发上风，接续拥有主导身分。同时▲▲，截至 2022 年 12 月 31 日▲▲，公司钱银资金账 面余额 87,797.29 万元▲，2023 年一季度，公司谋划行为形成的现金流量净额较上 年同期大幅革新，也许为公司接续成长供给富裕的现金流。 综上，公司接续谋划才略不存正在宏大不确定性。 3、革新谋划情况的详细程序 接续优化公司收拾机制体例▲，进步就业效率，低浸谋划本钱；周旋研发革新 7 驱动，紧跟行业成长趋向和墟市需求转变，巩固新产物与新技巧储存；缠绕产物 交付职司▲▲，提拔产物出产与质地管控才略，确保产物交赋予产物格地；整合优质 资源，应时展开财产并购，拓展民品营业，提拔企业谋划生机。凝心聚力，众措 并举▲▲，力求完毕公司谋划情况的底子好转▲▲。 （三）分产物看，申报期你公司机载配置营业毛利率 30.58%，同比低落 19.04%；技巧办事及其他营业毛利率 37.12%，同比低落 21.93%，该营业生意 本钱同比大幅延长 116.52%▲。请联结收入、本钱组成及改变情形，详细明白两项 营业毛利率下滑的来源▲▲，与同行业可比公司是否存正在宏大分歧。 1、两项营业毛利率下滑的来源 （1）生意收入、生意本钱与毛利率团体情形 单元：万元 项目 2022 年度 2021 年度 改变幅度 生意收入 19,076.57 24,604.87 -22.47% 生意本钱 13,043.14 12,193.29 6.97% 毛利率 31.63% 50.44% -18.81% 申报期内，公司分产物的收入、本钱和毛利率情形如下： 单元：万元 项目 2022 年度 2021 年度 改变幅度/改变额 一、机载配置 生意收入 16,034.22 22,447.61 -6,413.39 生意本钱 11,130.18 11,309.80 -179.62 毛利率 30.58% 49.62% -19.04% 二、技巧办事及其他 生意收入 3,042.35 2,157.26 885.09 生意本钱 1,912.96 883.50 1,029.46 毛利率 37.12% 59.05% -21.93% （2）机载配置营业毛利率明白 由上外可知，2022 年度▲▲，机载配置营业毛利率为 30.58%，同比低落 19.04%▲▲， 苛重来源系公司产物组织爆发转变所致▲▲，详细如下： 从营业形式来看，公司产物的配套级次已正在逐渐爆发更改，因配套联系的不 同、中央产物区别▲▲，机载配置毛利率会存正在分歧，机载配置因产物配套级次区别 分为一级配套、二级配套和三级配套，个中配套级次越高毛利率越低。古代型号 8 设备产物苛重是二级和三级配套级次，新型号设备产物较大比例为一级配套级 次，团体毛利率低落切合公司目前的营业本质。 从产物交付情形来看，2022 年度毛利率较高的古代型号设备产物的交付量 同比省略较众，而毛利率较低的新型号设备产物固然尚未批量投产但已初阶少量 交付▲，且 2022 年度交付的数目较 2021 年度弥补较众，正在新型号设备产物由于尚 未批量投产导致采购议价才略较低的情形下，质料本钱相对较高▲▲，且人工本钱及 固定本钱等相对安谧，以上身分归纳导致了 2022 年度毛利率较 2021 年度低落。 （3）技巧办事及其他营业毛利率明白 由上外可知，2022 年度，技巧办事及其他营业毛利率 37.12%，同比低落 21.93%。技巧办事是公司仰仗正在机载配置方面的技巧堆集▲▲，经受军方用户、主机 厂商、主机配套厂商或科研院所等的委托，为其供给的科研、拓荒、测试等方面 的办事。别的▲，公司还向客户供给归纳测试与保护编制产物、少量的机载配置检 测、维修等其他办事▲。因各年度客户需求区别、各营业类型的产物组织区别，毛 利率也不具有划一性▲▲，故技巧办事及其他营业的毛利率同比低落切合营业本质。 技巧办事及其他营业本钱组成如下： 单元：万元 项目 2022 年度 2021 年度 改变金额 改变幅度 直接质料 701.65 406.83 294.82 72.47% 直接人工 698.35 283.33 415.02 146.48% 缔制用度 512.96 193.34 319.62 165.31% 合计 1,912.96 883.50 1,029.46 116.52% 由上外可知，技巧办事及其他营业 2022 年度和 2021 年度生意本钱阔别为 1,912.96 万元和 883.50 万元，同比延长 1,029.46 万元▲，延长幅度为 116.52%，直 接质料、直接人工、缔制用度均有所延长，且直接人工和缔制用度的延长金额和 延长幅度均高于直接质料▲。可能看出，技巧办事及其他营业毛利率的下滑苛重系 收入延长幅度 41.03%小于本钱延长幅度 116.52%所致。 2、与同行业可比上市公司毛利率情形比拟▲▲，详细情形如下： 单元：万元 毛利率 2022 年较 上市代 2021 年较 2020 项目 2021 年变 码 2022 年 2021 年 2020 年 年改变幅度 动幅度 爱乐达 300696 51.99% 56.63% 69.26% -4.64% -12.63% 9  项目 上市代 毛利率 2022 年较 2021 年较 2020 旭日航空 码 300581 38.31% 41.41% 44.87% 年变 2021-3.10% 年改变幅度 -3.46% 安达维尔 300719 39.68% 46.58% 50.59% 动幅度 -6.90% -4.01% 新兴设备 002933 31.63% 50.44% 69.65% -18.81% -19.21% 注：以上数据由来于各公司 2020-2022 年度申报。 由上外可知▲，公司近两年毛利率与同行业可比上市公司毛利率改变趋向一 致，公司毛利率水准与同行业可比上市公司比拟不存正在宏大分歧。 （四）请详细外明你公司各季度间生意收入、净利润、谋划行为形成的现 金流量震动较大，且改变趋向不划一的来源及合理性。 1、申报期内，公司及可比上市公司各季度间生意收入、净利润、谋划行为 形成的现金流量震动情形 单元：万元 生意收入 第一季度 第二季度 第三季度 第四序度 公司名称 爱乐达 17,680.77 18,914.91 14,351.17 5,175.93 旭日航空 2,389.32 5,883.36 3,418.78 11,616.77 安达维尔 6,128.96 12,473.29 7,675.73 14,976.63 新兴设备 7,678.41 3,112.55 3,681.63 4,603.98 续： 净利润 第一季度 第二季度 第三季度 第四序度 公司名称 爱乐达 6,598.53 7,648.47 6,318.01 698.02 旭日航空 640.21 -129.66 -164.07 3,221.41 安达维尔 -1,252.92 1,435.28 -1,211.70 -3,552.19 新兴设备 905.62 -1,570.58 -2,826.40 -2,563.16 续： 谋划行为形成的现金 流量净额 第一季度 第二季度 第三季度 第四序度 公司名称 爱乐达 -9,897.80 -5,377.67 3,436.78 7,398.07 旭日航空 -1,891.02 -2,690.87 -4,142.11 11,030.34 安达维尔 -6,815.00 -1,916.83 64.42 6,099.62 新兴设备 -1,225.81 1,785.18 -1,965.16 2,998.03 注：以上数据由来于各公司 2022 年度申报。 由上外可知▲▲，2022 年度▲，公司各季度生意收入、净利润、谋划行为形成的 现金流量震动较大▲▲，生意收入第一季度最高，占终年生意收入的 40.25%，第二 10 季度由剩余转为损失，第三季度、第四序度损失较大▲▲，谋划行为形成的现金流量 净额第一季度、第三季度为负数▲，第二季度、第四序度为正数。别的▲▲，与可比上 市公司举行比拟，2022 年度可比上市公司生意收入、净利润、谋划行为形成的 现金流量各季度均震动较大，不存正在宏大分歧。 （1）生意收入各季度震动情形 2022 年度▲▲，公司第一季度生意收入金额为 7,678.41 万元，占终年生意收入 比重 40.25%，苛重系公司 2022 年一季度交付新型号设备产物较众所致；第二季 度、第三季度和第四序度生意收入金额阔别为 3,112.55 万元、3,681.63 万元和 4,603.98 万元▲，不存正在重动▲▲。 （2）净利润各季度震动情形 2022 年度，公司第一季度净利润金额为 905.62 万元▲▲，第二季度、第三季度 和第四序度均损失▲，净利润金额阔别为-1,570.58 万元、-2,826.40 万元和-2,563.16 万元，第一季度净利润为正且巨大于其他季度的来源苛重系公司第一季生意收入 巨大于其他季度▲▲，且 2022 年 3 月履行员工持股盘算导致 2022 年 4 月初阶每月增 加股份支拨摊销用度所致。 （3）谋划行为现金流量净额震动情形 2022 年度，公司第一季度谋划行为现金流量净额为-1,225.81 万元，苛重系 2022 年第一季度支拨 2021 年度的年终奖导致谋划行为现金流出较高所致；第二 季度谋划行为现金流量净额为 1,785.18 万元▲▲，苛重系第二季度收到税费返回弥补 了现金流入为 1,403.37 万元；第三季度谋划行为现金流量净额为-1,965.16 万元， 苛重系到期承兑的单据较少导致现金流入较少；第四序度谋划行为现金流量净额 为 2,998.03 万元，苛重系年尾货款接纳较前三季度弥补▲，而且第四序度采办商品、 经受劳务支拨的现金较前三季度省略▲，归纳导致第四序度谋划行为现金流量净额 最大。 2、公司各季度间生意收入、净利润、谋划行为形成改变趋向不划一的来源 及合理性 （1）净利润与生意收入的改变趋向明白 单元：万元 项目 第一季度 第二季度 第三季度 第四序度 生意收入 7,678.41 3,112.55 3,681.63 4,603.98 11 生意本钱 4,951.29 1,811.11 3,136.30 3,144.45 岁月用度 1,135.43 2,139.35 2,419.81 2,058.42 加：减值牺牲 47.32 -228.42 -693.46 -2,527.49 其他 -733.38 -504.25 -258.47 563.23 净利润 905.62 -1,570.58 -2,826.40 -2,563.16 由上外可知▲，2022 年度▲，公司第一季度生意收入金额为 7,678.41 万元▲，占 终年生意收入比 40.25%，苛重系交付了较众的新型号设备产物；第二季度、第 三季度和第四序度除了生意收入较第一季度省略外，本钱用度清楚弥补，苛重系 2022 年 4 月初阶每月会弥补股份支拨摊销；第四序度公司凭据存货可变现净值 的转变进一步计提资产减值牺牲也是净利润改变的一个身分▲。 （2）净利润与谋划行为现金流量净额改变趋向 单元：万元 项目 第一季度 第二季度 第三季度 第四序度 净利润 905.62 -1,570.58 -2,826.40 -2,563.16 加：减值牺牲影响 -47.32 228.42 693.46 2,527.49 折旧、摊销影响 623.96 631.22 587.31 580.18 投资牺牲影响 -154.07 -182.85 -121.47 -646.28 存货余额影响 -643.43 -4,080.09 -246.86 -1,788.99 递延所得税资产影响 -24.06 -90.26 -186.49 -750.42 谋划性应收项目影响 -2,162.25 3,921.65 454.92 606.89 谋划性应付项目影响 162.72 2,811.31 -427.26 4,942.32 其他 113.01 116.36 107.64 90.01 谋划行为形成的现金流量净额 -1,225.81 1,785.18 -1,965.16 2,998.04 由上外可知▲▲，各季度改变趋向不划一，苛重系减值牺牲、存货余额改变、经 营性应收项目改变、谋划性应付项目改变。 1）减值牺牲的影响：各季度减值牺牲影响阔别为-47.32 万元、228.42 万元 693.46 万元和 2,527.49 万元▲▲，第四序度影响金额较大的来源系公司凭据存货可变 现净值的转变进一步计提资产减值牺牲。 2）存货余额改变的影响：第一季度末相较 2021 年年尾弥补 643.43 万元， 属于平常改变；第二季度末相较一季度弥补 4,080.09 万元，苛重系受托研发项目 进入弥补及交付盘算正在 2023 年一季度的新型号设备产物的质料采购及出产领料 弥补；第三季度末相较二季度弥补 246.86 万元，属于平常改变；第四序度末较 三季度弥补 1,788.99 万元，苛重来源系公司收到超 2 亿元的合于新型号设备产物 的产物投产报告提前备货所致。 12  3）谋划性应收项目改变的影响：第一季度谋划性应收有所弥补▲，第二季度、 第三季度、第四序度均为省略趋向。第一季度较 2021 年年尾谋划性应收弥补 2,162.25 万元苛重系生意收入的弥补导致谋划性应收的弥补；第二季度较第一季 度省略 3,921.65 万元，苛重系公司第二季度生意收入的省略及单据到期收款增加 所致；第三季度九游app手机版下载、第四序度谋划性应收阔别省略 454.92 万元、606.89 万元，变 动较小▲，属于平常改变。 4）谋划性应付项目改变的影响：第一季度、第三季度影响额阔别为 162.72 万元、427.26 万元，改变较小，属于平常改变▲。第二季度、第四序度谋划性应付 项目改变影响较大阔别 2,811.31 万元、4,942.32 万元，苛重来源系公司采购原材 料弥补所致▲▲。 （3）生意收入与谋划行为现金流量净额改变趋向 单元：万元 项目 第一季度 第二季度 第三季度 第四序度 出卖商品、供给劳务收到的现金 5,039.72 5,877.37 3,853.65 8,047.91 收到的税费返还 - 1,403.37 0.00 39.69 收到其他与谋划行为相合的现金 342.06 377.30 351.75 233.68 谋划行为现金流入小计 5,381.78 7,658.04 4,205.41 8,321.28 采办商品、经受劳务支拨的现金 2,921.61 3,406.93 3,409.91 2,623.53 支拨给职工以及为职工支拨的现金 3,125.43 1,992.91 1,996.64 2,026.25 支拨的各项税费 206.45 144.17 93.05 246.97 支拨其他与谋划行为相合的现金 354.10 328.85 670.97 426.50 谋划行为现金流出小计 6,607.59 5,872.86 6,170.56 5,323.25 谋划行为形成的现金流量净额 -1,225.81 1,785.18 -1,965.16 2,998.04 生意收入 7,678.41 3,112.55 3,681.63 4,603.98 公司对客户确认收入和收到客户的货款是存正在时刻差的，而且苛重客户支拨 货款根本都是支拨的单据，应收单据到期承兑形成真正的现金流隔绝收到单据又 有一段时刻差▲▲，这是导致各季度的生意收入和谋划行为现金流量净额的改变趋向 不相同的最苛重的来源，除出卖商品、供给劳务收到的现金外▲▲，其他谋划行为现 金流入和谋划行为现金流出也直接影响谋划行为现金流量净额。 （五）2022 年一季度，你公司生意收入占终年营收比重超 40%；2021 年一 季度你公司生意收入占终年营收比重仅 8.63%。请联结行业特色、自己营业及 收款情形等，外明你公司一季度营收范围及占比同比大幅上涨的来源及合理性。 13  同行业可比上市公司 2022 年一季度和 2021 年一季度生意收入占终年生意收 入比重情形如下： 单元：万元 项目 上市代码 2022 年一季度占比 2021 年一季度占比 爱乐达 300696 31.50% 17.66% 旭日航空 300581 10.25% 23.38% 安达维尔 300719 14.86% 16.33% 新兴设备 002933 40.25% 8.64% 注：以上数据由来于各公司按期申报▲▲。 由上外可知，从同行业可比公司的情形来看，一季度生意收入占终年生意收 入比重略低，然而公司 2022 年一季度生意收入占终年生意收入比重相对较高， 苛重来源为公司 2022 年一季度交付新型号设备产物较众▲，详细情形如下： 2022 年一季度营收范围及占比拟上期同比均大幅上涨，苛重来源系公司正在 从古代型设备产物向新型号设备产物转型的经过中，新型号设备产物订单正在批量 交付之前，订单具有不饱和担心谧的特色，2021 年一季度新型号设备产物尚未 初阶小批量交付，正在 2021 年第四序度才延续缔结个人新型号设备产物出卖合同▲， 这些出卖合同的交付大个人正在 2022 年一季度完毕▲▲。 以是▲，2022 年一季度▲▲，公司由于交付了较众的新型号设备产物共完毕收入 5,879.87 万元，同比 2021 年一季度新型号设备产物未完毕收入，剔除此影响因 素外，2022 年一季度完毕收入 1,798.54 万元，同比 2021 年一季度收入 2,124.93 万元分歧不大。2022 年一季度收入期后仍然回款 3,438.94 万元▲▲。 （六）年审管帐师出具的《合于生意收入扣除事项的专项核查偏睹》显示▲▲， 你公司 2022 年生意收入扣除金额 40.93 万元▲。请逐项对比我所《上市公司自律 羁系指南第 1 号——营业照料》中合于生意收入扣除干系事项的相合划定▲▲，核 查你公司是否存正在生意收入扣除不充斥、不完善的情形。 申报期内，公司主生意务未爆发宏大转变。公司产物可广博行使于直升机、 固定翼飞机和无人机等航空设备规模，属于高科技的机电一体化产物▲▲。公司苛重 产物分为机载配置和技巧办事及其他两类，以上两类主生意务自公司创设此后均 已从事众年▲▲，具有贸易本质，异日仍将动作公司的苛重成长对象。 凭据《深圳证券往还所上市公司自律羁系指南第 1 号——营业照料》“生意 14 收入扣除干系事项”的相合划定▲，咱们反省申报期营业形式和收入的组成情形▲▲， 公司除存正在 40.93 万元的出卖质料等其他营业收入外▲，其他收入均为公司两类业 务收入，生意收入扣除充斥、完善。 二、管帐师核查偏睹 （一）核查次序 咱们履行的核查次序苛重征求： 1、懂得和评判收拾层与收入确认干系的枢纽内部节制的计划和运转有用性； 2、践诺本质性明白次序，将本期的主生意务收入与上期举行比拟明白；分 析公司事迹下滑接续低落的来源及合理性，并与同行业可比上市公司举行比拟； 3、明白新型号设备产物未能正在 2022 年度完毕批量出产和交付的来源；明白 新型号设备产物本钱组成情形； 4、并反省 尚未践诺完毕的合同及潜正在出卖订单，评判收拾层对接续谋划才略作出的评估▲▲， 以及后续针对消释接续谋划不确定性的应对程序； 5、对机载配置营业和技巧办事及其他营业的收入、本钱和毛利率举行明白， 并与同行业可比上市公司举行比拟； 6、明白公司各季度间生意收入、净利润、谋划行为形成的现金流量震动较 大，且改变趋向不划一的来源及合理性▲▲，并对苛重改变事项举行反省； 7、获取公司收入明细外，明白出卖收入以及其他营业收入的详细实质▲，对 其逐项核查公司生意收入是否存正在《深圳证券往还所上市公司自律羁系指南第 1 号——营业照料》中所述的干系应予以扣除的项目▲。 （二）核查结论 经核查，咱们以为： 1、公司本期事迹低落苛重来源为新型号设备产物未能完毕批量出产与交付， 且新型号设备产物质料本钱相对较高▲▲，导致毛利同比省略▲，以及因履行员工持股 盘算导致岁月用度有所弥补；事迹下滑趋向与同行业可比上市公司不存正在宏大差 异；影响事迹的苛重身分正在 2023 年度以及近几年仍将延续对公司事迹形成影响， 然而影响会逐渐省略； 2、净利润降幅远超生意收入降幅苛重系 2021 年度的净利润基数-328.29 万 15 元较小所致，公司已同意了革新情况的诸众程序，公司接续谋划才略不存正在宏大 不确定性； 3、机载配置和技巧办事及其他营业毛利率下滑苛重系本期新型号设备产物 出卖较上期弥补而且质料本钱相对旧型号设备产物较高所致，切合公司申报期内 的现实谋划情形▲，与行业可比上市公司不存正在宏大分歧； 4、公司各季度间生意收入、净利润、谋划行为形成的现金流量震动较大， 苛重是且改变趋向不划一的来源苛重系各季度产物交付的类型和数据由于订单 担心谧和不饱和的因由导致生意收入存正在较动，加之从二季度初阶摊销股份 支拨用度等身分导致，与同行业可比上市公司的震动和改变趋向不存正在宏大差 异； 5、2022 年一季度营收范围同比弥补较众苛重系新型号设备产物正在 2021 年 一季度未形成收入而 2022 年一季度大方交付形成较众收入所致，具有合理性； 6、公司生意收入扣除项目切合《深圳证券往还所上市公司自律羁系指南第 1 号——营业照料》中生意收入扣除干系事项的干系划定▲▲，不存正在生意收入扣除 不充斥、不完善的情形▲▲。 2.年报显示，申报期末你公司应收单据账面代价 9,957.44 万元，应收账款账 面代价 13,710.76 万元。 （1）申报期▲，你公司计提应收单据坏账打定 793.25 万元，转回 566.77 万 元；计提应收账款坏账打定 870.16 万元，转回 1,125.13 万元。请联结你公司信 用减值打定计提策略，外明计提及转回应收单据、应收账款坏账打定的凭借及 测算经过，核实申报期及上期你公司信用减值打定计提简直实性、充斥性、合 理性，干系管帐照料是否切合企业管帐标准的划定。 （2）你公司按前五名应收账款期末余额占比 95.38%。请列示前五大应收 账款的详细情形，征求但不限于变成后台、变成时刻、账龄、合系联系（如有）、 是否过期、坏账打定计提比例及扶植凭借等；并外明你公司客户会集度较高的 来源，与同行业可比公司是否存正在宏大分歧。 请年审管帐师宣布核查偏睹▲▲。 （一）申报期▲▲，你公司计提应收单据坏账打定 793.25 万元▲▲，转回 566.77 万 元；计提应收账款坏账打定 870.16 万元，转回 1,125.13 万元。请联结你公司信 16 用减值打定计提策略，外明计提及转回应收单据、应收账款坏账打定的凭借及 测算经过，核实申报期及上期你公司信用减值打定计提简直实性、充斥性、合 理性，干系管帐照料是否切合企业管帐标准的划定。 一、公司复兴 1、信用减值打定计提的干系管帐照料是否切合企业管帐标准的划定 凭据《企业管帐标准第 22 号——金融用具确认和计量（2017 年修订）》的 恳求并联结同行业及自己情形，公司现行的应收单据和应收账款减值打定管帐政 策详细如下： （1）应收单据信用减值打定计提策略 关于应收单据▲▲，无论是否存正在宏大融资因素▲，本公司均遵照所有存续期的预 期信用牺牲计量牺牲打定，由此变成的牺牲打定的弥补或转回金额，动作减值损 失或利得计入当期损益。 本公司对信用危机明显区别的应收单据单项评估信用危机，倘使有客观证据 解释某项应收单据仍然爆发信用减值，则公司对该应收单据单计提坏账打定并确 认预期信用牺牲▲。当单项应收单据无法以合理本钱评估预期信用牺牲的音讯时， 本公司基于协同危机特质将应收单据划分为区别的组合，参考史乘信用牺牲经 验，联结如今情况以及对异日经济情况的预测▲▲，通过违约危机敞口和所有存续期 预期信用牺牲率，策画预期信用牺牲，详细组合及计量预期信用牺牲的形式如下： 组合名称 计量预期信用牺牲的形式 银行承兑汇票因为限期较短、违约危机较低，正在短期内实行其支拨合 同现金流量责任的才略很强▲▲，以是公司将银行承兑汇票视为较低信用 组合 1：银行承兑汇票 危机的金融用具，直接做出信用危机自初始确认后未明显弥补的假 定，研究史乘违约率为零的情形下，以是公司对银行承兑汇票的预期 牺牲打定率为零 参考史乘信用牺牲履历▲，联结如今情况以及对异日经济情况的预测， 组合 2：贸易承兑汇票 通过违约危机敞口和所有存续期预期信用牺牲率，策画预期信用牺牲 组合 3：合系方组合 团结范畴内合系方不计提 （2）应收账款信用减值打定计提策略 关于应收账款▲，无论是否存正在宏大融资因素，本公司研究全面合理且有凭借 的音讯▲▲，征求前瞻性音讯▲▲，以单项或组合的式样对上述应收金钱预期信用牺牲进 17 行测度，并采用预期信用牺牲的简化模子▲，永远遵照所有存续期的预期信用牺牲 计量牺牲打定，由此变成的牺牲打定的弥补或转回金额▲，动作减值牺牲或利得计 入当期损益▲▲。 关于单项危机特质清楚的应收账款，如有客观证据解释某项应收账款仍然发 生信用减值，则对该应收账款单项计提坏账打定并确认预期信用牺牲。当单项应 收账款无法以合理本钱评估预期信用牺牲的音讯时▲▲，本公司基于协同危机特质将 应收账款划分为区别的组合▲，参考史乘信用牺牲履历，联结如今情况以及对异日 经济情况的预测，编制应收账款账龄与所有存续期预期信用牺牲率对比外，策画 预期信用牺牲，详细组合及计量预期信用牺牲的形式如下： 组合名称 计量预期信用牺牲的形式 参考史乘信用牺牲履历，联结如今情况以及对异日经济情况的预测▲，编 组合 1：账龄组合 制应收账款账龄与所有存续期预期信用牺牲率对比外，策画预期信用损 失 组合 2：合系方组合 团结范畴内合系方不计提 综上，为反响金融用具的信用危机自初始确认后的转变，公司正在每个资产负 债外日从头计量预期信用牺牲，由此变成的牺牲打定的弥补或转回金额，该当作 为减值牺牲或利得计入当期损益▲。 公司应收单据和应收账款坏账打定计提的干系管帐策略正在 2022 年度未爆发 转变，干系管帐照料也切合企业管帐标准的恳求。 2、应收单据、应收账款坏账打定计提情形比照 （1）坏账打定同期比照 单元：万元 账面余额 坏账打定 计提比例 种别 2022.12.31 2021.12.31 2022.12.31 2021.12.31 2022.12.31 2021.12.31 应收单据 12,225.67 11,935.69 2,268.23 2,041.75 18.55% 17.11% 应收账款 16,465.45 19,742.73 2,754.68 3,009.65 16.73% 15.24% 合计 28,691.12 31,678.42 5,022.91 5,051.40 17.51% 15.95% 由上外可知，公司 2022 年尾与 2021 年尾应收单据坏账打定计提的总体比例 阔别为 18.55%和 17.11%，延长了 1.45 个百分点，无宏大转变▲。 公司 2022 年尾与 2021 年尾应收账款坏账打定计提的总体比例阔别为 16.73%和 15.24%，延长了 1.49 个百分点，无宏大转变▲。 18  （2）应收单据坏账打定与同行业可比公司比拟 名称 上市代码 2022.12.31 2021.12.31 爱乐达 300696 5.00% 0.00% 旭日航空 300581 0.00% 0.00% 安达维尔 300719 2.30% 1.44% 均匀值 2.43% 0.48% 新兴设备 18.55% 17.11% 注：以上数据由来于各公司 2021-2022 年度申报▲。 由上外可知，公司计提的坏账打定占应收单据的比例高于行业可比公司▲▲，信 用减值打定计提充斥。 （3）应收账款坏账打定与同行业可比公司比拟 名称 上市代码 2022.12.31 2021.12.31 爱乐达 300696 5.82% 5.79% 旭日航空 300581 13.74% 11.82% 安达维尔 300719 8.26% 5.08% 均匀值 9.27% 7.56% 新兴设备 16.73% 15.24% 注：以上数据由来于各公司 2021-2022 年度申报。 由上外可知▲，公司计提的坏账打定占应收账款的比例高于同行业可比公司▲， 信用减值打定计提充斥▲▲。 3、计提及转回应收单据坏账打定的凭借及测算经过 （1）应收单据增减改变情形 单元：万元 本期省略 单据类型 2022.1.1 本期弥补 2022.12.31 到期承兑 背书让与 银行承兑汇票 3,844.60 2,263.50 4,844.60 - 1,263.50 贸易承兑汇票 8,091.09 11,438.27 8,567.20 - 10,962.17 合计 11,935.69 13,701.77 13,411.80 - 12,225.67 由上外可知，本期单据均是持有至到期承兑，未举行背书或者贴现▲▲，这也符 合公司积年来关于单据的收拾式样。 （2）截至 2022 年尾应收单据坏账打定计提凭借及测算经过 截至 2022 年 12 月 31 日，应收单据需计提坏账打定的单元唯有一家▲▲，第一 名客户中航工业集团部下子公司▲，参考史乘信用牺牲履历▲▲，联结如今情况以及对 异日经济情况的预测▲▲，通过违约危机敞口和所有存续期预期信用牺牲率▲▲，策画预 19 期信用牺牲▲▲，期末坏账打定的策画经过如下： 单元：万元 贸易承兑汇票 账面余额 预期信用牺牲率 坏账打定 1 年以内（含 1 年） 3,102.10 10% 310.21 1-2 年 4,000.00 20% 800.00 2-3 年 3,860.07 30% 1,158.02 合计 10,962.17 2,268.23 （3）应收单据坏账计提、收回或转回的坏账打定情形 申报期内，公司应收单据坏账计提、收回或转回的坏账打定情形如下： 单元：万元 期初坏账准 本期改变情形 期末坏账 种别 备余额 计提 收回或转回 核销 打定余额 单项计提预期信用 牺牲的应收单据 按组合计提预期信 2,041.75 793.25 566.77 2,268.23 用牺牲的应收单据 贸易承兑汇票 2,041.75 793.25 566.77 2,268.23 合计 2,041.75 793.25 566.77 2,268.23 由上外可知▲，公司应收单据坏账打定期初金额为 2,041.75 万元▲▲，本期计提 793.25 万元，本期转回 566.77 万元▲▲，期末余额为 2,268.23 万元▲，计提和转回具 体明细经过如下： 单元：万元 ①期末坏账打定 ②期初坏账 ③本期计提=①-② ③本期收回或转回 客户名称 余额 打定余额 为正数的时辰 =①-②为负数的时辰 第一名 2,268.23 1,474.98 793.25 第三名 526.39 526.39 第四名 34.78 34.78 第十名 5.60 5.60 合计 2,268.23 2,041.75 793.25 566.77 注 1：客户名称不陆续是由于每年尾公司对客户会有一个编号，上述四家单元的编号不 陆续。 注 2：如客户期末坏账打定余额大于期初坏账打定余额，则关于这家客户而言，其本期 坏账打定的弥补数列报正在本期计提，反之，列报正在本期转回▲▲。 由上外可知，申报期内，本期计提坏账打定合计 793.25 万元，有三家客户的应收单据期 末坏账打定余额小于期初坏账打定余额，本期转回坏账打定合计 566.77 万元， 转回的来源为应收单据正在 2022 年度到期承兑，应收单据省略导致应收单据坏账 打定省略。 综上，公司计提及转回应收单据坏账打定的金额确实，也具有合理性▲。 4、计提及转回应收账款坏账打定的凭借及测算经过 （1）应收账款收拾水准 单元：万元 项目 2022 年度/2022.12.31 2021 年度/2021.12.31 应收账款账面余额 16,465.45 19,742.73 生意收入 19,076.57 24,604.87 出卖商品、供给劳务收到的现金 22,818.66 39,720.28 由上外可知▲▲，2021 年尾与 2022 年尾，应收账款余额阔别为 19,742.73 万元 和 16,465.45 万元，应收账款余额正在接续低浸，苛重是因为生意收入的逐年低落 及公司加大对货款接纳力度所致▲。出卖商品、供给劳务收到的现金也不停保持正在 较高的水准▲，而且 2021 年尾与 2022 年尾▲▲，账龄正在 1 年以内的应收账款占比阔别 为 59.31%和 60.83%，账龄正在 2 年以内的应收账款占比阔别为 97.01%和 88.39%， 解释公司对应收账款的收拾水准较高，公司货款接纳比拟实时▲，应收账款存正在坏 账的危机较小。 （2）截至 2022 年尾应收账款坏账打定计提凭借及测算经过 截至 2022 年 12 月 31 日，公司参考史乘信用牺牲履历，联结如今情况以及 对异日经济情况的预测，编制应收账款账龄与所有存续期预期信用牺牲率对比 外，策画预期信用牺牲，期末坏账打定的策画经过如下： 单元：万元 项目 账面余额 预期信用牺牲率 坏账打定 1 年以内（含 1 年） 10,016.45 10% 1,001.64 1－2 年 4,537.89 20% 907.58 2－3 年 1,417.90 30% 425.37 3－4 年 50% 4－5 年 365.62 80% 292.50 5 年以上 127.59 100% 127.59 合计 16,465.45 2,754.68 （3）应收账款计提、收回或转回坏账打定情形 21  申报期内▲，公司应收账款坏账计提、收回或转回的坏账打定情形如下： 单元：万元 本期改变情形 种别 期初余额 期末余额 计提 收回或转回 核销 单项计提预期信 用牺牲的应收账 款 按组合计提预期 信用牺牲的应收 3,009.65 870.16 1,125.13 2,754.68 账款 个中：账龄组合 3,009.65 870.16 1,125.13 2,754.68 合计 3,009.65 870.16 1,125.13 2,754.68 注：如客户期末坏账打定余额大于期初坏账打定余额，则关于这家客户而言，其本期坏 账打定的弥补数列报正在本期计提▲，反之▲，列报正在本期转回。 由上外可知，申报期内▲▲，坏账打定本期计提数为 870.16 万元，收回和转回 数为 1,125.13 万元▲▲，坏账打定余额呈省略的趋向，和应收账款期末余额逐年省略 的趋向是划一的，没有宏大十分。 申报期内▲，公司出卖策略和信用策略未爆发宏大转变，坏账打定计提充斥， 本期收回或转回应收账款坏账打定的金额确实。 （二）你公司按前五名应收账款期末余额占比 95.38%。请列示前五大应收 账款的详细情形，征求但不限于变成后台、变成时刻、账龄、合系联系（如有）、 是否过期、坏账打定计提比例及扶植凭借等；并外明你公司客户会集度较高的 来源，与同行业可比公司是否存正在宏大分歧。 （1）按欠款方归集的期末余额前五名应收账款的情形 申报期末▲，公司应收账款期末余额前五名的变成后台、合系联系、是否过期、 坏账打定计提比例情形如下： 单元：万元 单元名 是否为 占应收账款期 已计提坏 坏账打定 变成后台 期末余额 是否过期 称 合系方 末余额的比例 账打定 计提比例 第一名 否 出卖产物 10,488.17 63.70% 1,742.66 16.62% 否 第二名 否 出卖产物 1,913.91 11.62% 198.11 10.35% 否 第三名 否 出卖产物 1,605.49 9.75% 431.24 26.86% 否 第四名 否 出卖产物 1,331.78 8.09% 237.38 17.82% 否 第五名 否 出卖产物 366.02 2.22% 36.60 10.00% 否 22  单元名 是否为 占应收账款期 已计提坏 坏账打定 变成后台 期末余额 是否过期 称 合系方 末余额的比例 账打定 计提比例 合计 15,705.37 95.38% 2,645.99 16.85% 申报期末，公司应收账款期末余额前五名的变成时刻及账龄情形如下： 单元：万元 账龄余额 单元名称 期末余额 1 年以内 1至2年 2至3年 3至4年 4至5年 5 年以上 第一名 10,488.17 6,005.52 2,967.65 1,375.10 - 19.31 120.59 第二名 1,913.91 1,902.73 4.17 - - - 7.00 第三名 1,605.49 976.38 282.80 - - 346.31 - 第四名 1,331.78 289.77 1,042.02 - - - - 第五名 366.02 366.02 - - - - - 合计 15,705.37 9,540.42 4,296.64 1,375.10 - 365.62 127.59 （2）公司客户会集度较高的来源，与同行业可比公司是否存正在宏大分歧 我邦直升机行业的墟市会集度相对较高，目前，我邦直升机缔制财产苛重由 中航工业主导，公司动作航空机载配置的供应商▲▲，苛重为整机厂商和配套厂商提 供配套机载配置▲▲。 申报期内▲▲，公司客户苛重为中航工业及其部下公司、其他大型邦有军工企业、 军方等，积年来均很安谧，公司及同行业可比上市公司前五名客户合计出卖金额 占年度出卖总额比比方下： 项目 上市代码 2022 年度 2021 年度 爱乐达 300696 99.58% 99.40% 旭日航空 300581 73.53% 69.12% 安达维尔 300719 68.57% 75.41% 均匀值 80.56% 81.31% 新兴设备 002933 95.75% 98.07% 注：以上数据由来于各公司 2021-2022 年度申报。 由上外可知▲，公司 2021 年尾和 2022 年尾前五名客户出卖收入合计占生意收 入比例阔别为 98.07%和 95.75%▲，高于可比上市公司的 81.31%和 80.56%，都属 于客户会集度较高的水准，而且爱乐达的客户会集度高达 99.40%和 99.58%▲，高 于公司的客户会集度，以是，公司的客户会集度与同行业可比公司不存正在宏大差 异。 23  二、管帐师核查偏睹 （一）核查次序 咱们履行的核查次序苛重征求： 1、懂得和评判收拾层与应收金钱减值打定干系的枢纽内部节制的计划和运 行有用性； 2、获取应收单据、应收账款坏账打定计提外，反省信用危机组合的划分是 否精确；评判预期信用牺牲率的合理性及牺牲打定计提简直实性； 3、通过明白客户的贸易光荣情形、往还后台、结算周期、应收金钱的账龄 等情形，联结应收金钱客户的函证情形▲▲，评判应收金钱坏账打定计提金额的充斥 性； 4、复核以前年度对应收金钱已计提坏账打定的后续现实核销或转回情形， 评判收拾层过往预测简直实性； 5、将公司的坏账计提情形以及客户会集度情形与同行业可比上市公司举行 比对明白； 6、反省公司前五名应收金钱变成时刻、变成来源、应收对象及合系联系、 到期时刻、是否过期等情状。 （二）核查结论 经核查，咱们以为： 公司应收单据和应收账款的信用减值计提策略切合企业管帐标准的划定；对 应收单据、应收账款计提及转回减值打定确实、充斥、合理，干系管帐照料切合 企业管帐标准划定；公司前五大客户与公司不存正在合系方联系，客户会集度较高 具有合理性，与公司谋划形式、所属行业成长相切合，且与同行业可比公司之间 不存正在宏大分歧。 3.年报显示，申报期末你公司存货账面代价 21,242.63 万元，较期初延长 27.31%，个中邦质料延长近 60%；其他非活动资产中合同资产账面代价 2,880.72 万元，较期初延长 58.15%。申报期你公司计提资产减值打定合计 3,444.12 万元。 （1）请阔别列示原质料及正在产物的详细类型、存放场所、存货状况、库龄、 对应正在手订单及践诺情形等▲▲，外明你公司存货越发是原质料清楚延长的来源及 合理性，与你公司营业范围是否完婚；并请联结存货周转率低落等情形，外明 24 是否存正在存货积存危机▲。 （2）申报期，你公司计提正在产物存货减价打定 3,289.78 万元▲▲，苛重来源是 个人科研项目合同金额较低无法遮盖项目本钱，请外明干系项主意详细情形、 展开后台及周期▲，对你公司出产谋划及剩余才略的详细影响；并请外明计提及 转回正在产物存货减价打定凭借及测算经过，核实申报期及上期你公司存货减价 打定计提简直实性、充斥性、合理性，干系管帐照料是否切合企业管帐标准的 划定。请年审管帐师宣布核查偏睹。 （3）请填补外明你公司苛重合同资产的详细情形，征求但不限于合同资产 对应客户、变成时刻、变成来源、金额、交付时刻等▲，并外明申报期合同资产 同比增幅较大的来源；并请联结客户资信、履约才略和愿望、结算情形等▲▲，充斥性、合理性▲，干系管帐照料是 否切合企业管帐标准的划定▲。请年审管帐师宣布核查偏睹。 （4）申报期末▲，你公司正在筑工程账面代价 5,744.75 万元，较期初延长 470.08%，苛重是新增“新型航空设备缔制财产化创设项目”。该项目预订可应用 状况已延期至 2024 年 12 月 31 日。请联结项目发扬、本期进入情形、估计落成 时刻等▲▲，外明该项目创设进度与盘算是否相符，可行性是否爆发宏大转变，是 否涌现减值迹象▲▲，未计提干系资产减值打定的凭借及合理性等。请年审管帐师 宣布核查偏睹▲。 （一）请阔别列示原质料及正在产物的详细类型、存放场所、存货状况、库 龄、对应正在手订单及践诺情形等▲，外明你公司存货越发是原质料清楚延长的原 因及合理性，与你公司营业范围是否完婚；并请联结存货周转率低落等情形， 外明是否存正在存货积存危机▲▲。 一、公司复兴 1、存货余额较期初大幅延长的来源及合理性 单元：万元 项目 期末账面代价 期初账面代价 改变金额 改变幅度 原质料 10,179.01 6,386.80 3,792.21 59.38% 正在产物 9,067.33 8,183.76 883.57 10.80% 库存商品 1,171.52 912.52 259.00 28.38% 发出商品 824.77 1,202.76 -377.99 -31.43% 25  项目 期末账面代价 期初账面代价 改变金额 改变幅度 合计 21,242.63 16,685.84 4,556.79 27.31% 由上外可知，截至 2022 年 12 月 31 日，公司存货账面代价 21,242.63 万元， 较期初弥补 4,556.79 万元，同比延长 27.31%，个中苛重系原质料弥补 3,792.21 万元，同比延长 59.38%▲▲，苛重系自 2022 年 9 月初阶▲，公司延续收到客户超 2 亿 元的产物投产报告，导致采购备货弥补；其余，受托科研项主意接续进入也导致 正在产物金额接续延长▲▲。该情状与存货库龄、存放情况、采购的议价才略、产物开 发周期、产销情形、区别客户区别产物的出格性功用恳求以及存货减价测试等保 持划一。 （1）存货库龄 截至 2022 年 12 月 31 日▲，公司存货的库龄情形如下外所示： 单元：万元 项目 1 年以内 1-2 年 2-3 年 3 年以上 合计 原质料 6,553.52 2,073.56 796.27 795.48 10,218.83 正在产物 9,268.25 6,914.34 2,282.30 2,299.54 20,764.43 库存商品 988.22 111.12 43.15 361.01 1,503.50 发出商品 232.88 17.50 0.09 1,145.38 1,395.85 合计 17,042.87 9,116.52 3,121.81 4,601.41 33,882.61 由上外可知，公司期末存货的库龄苛重会集于 1 年以内和 1-2 年。公司主营 产物系定制化产物，基于这种特色，公司的出产形式服从以销定产、归纳考量、 适度库存的法则举行盘算出产，公司的采购形式凭据出产订单情形举行采购规 划，通用质料会保留适量库存。故公司本期期末存货弥补，苛重系公司凭据出产 订单采购备货弥补所致。 （2）存放场所及存货情况 公司存货按原质料、正在产物、产制品均分堆栈存放，摆放齐整▲▲，车间设立现 场仓便于显露收拾，存货团体情况优异，关于少量的呆板料也计提了相应的存货 减价打定▲▲。 2、原质料详细类型、存放场所、存货状况、库龄 军工企业关于供应商正在出产配套以及产物备货等方面的恳求较高▲，不单须要 凭据客户现实订货情形同意采购盘算，况且要两全储存肯定数目的备品备件。从 下发《制品交付盘算》到与及格供应商缔结采购合同历时半个月▲▲，采购的原质料 延续到货历时 4-6 个月，质地收拾部对采购产物举行入厂考验历时半个月▲，合计 26 约 4-7 个月，上述特色导致公司正在各期末均需储存正在肯定数目的原质料。如遭遇 订单延长较众的时辰，需提前储存更众的原质料。 （1） 原质料详细类型、存放场所、存货状况 截至 2022 年 12 月 31 日▲▲，公司原质料详细类型、存放场所及存货状况如下： 单元：万元 2022 年度 2021 年度 改变 存货 种别 存放场所 账面余额 占比 账面余额 占比 比率 状况 元器件 5,703.82 55.82% 3,083.15 48.27% 85.00% 公司堆栈 优异 外协加工件 3,576.48 35.00% 2,619.34 41.02% 36.54% 公司堆栈 优异 原料及其他 938.53 9.18% 684.31 10.71% 37.15% 公司堆栈 优异 合计 10,218.83 100.00% 6,386.80 100.00% 60.00% 公司堆栈 优异 由上外可知，本期期末原质料账面余额为 10,218.83 万元▲，较期初 6,386.80 万元弥补 3,832.03 万元，同比延长 60.00%，苛重系公司凭据正在手订单及产物投 产报告同意出产和物料备货盘算，以是，本期末原质料金额较期初有清楚的延长▲▲。 （2） 原质料库龄 截至 2022 年 12 月 31 日，公司原质料的库龄如下： 单元：万元 种别 1 年以内 1-2 年 2-3 年 3 年以上 合计 元器件 3,981.36 769.68 550.53 402.25 5,703.82 外协加工件 2,109.92 1,001.20 158.95 306.41 3,576.48 原料及其他 462.24 302.68 86.80 86.81 938.53 合计 6,553.52 2,073.56 796.28 795.47 10,218.83 库龄漫衍占比 64.13% 20.29% 7.80% 7.78% -- 由上外可知，截至 2022 年 12 月 31 日，公司原质料余额 10,218.83 万元，原 质料库龄正在 1 年以内的金额为 6,553.52 万元，占比 64.13%，1-2 年的金额为 2,073.56 万元，占比 20.29%， 年以内的金额合计为 8,627.08 万元▲▲，占比为 84.42%， 切合公司正在各期末均需储存肯定数目原质料的特色▲▲，也切合公司为即将批量交付 的新型号设备产物备料的现实情形；原质料库龄正在 2 年以上的金额 1,591.75 万元， 占比 15.58%，苛重系古代批产项主意备品备件。 3、正在产物详细类型、存放场所、存货状况、库龄 截至 2022 年 12 月 31 日，公司正在产物详细类型睹下外： 27  单元：万元 2022 年度 2021 年度 种别 账面余额 占比 账面余额 占比 1、批产产物 5,684.83 27.38% 6,057.81 32.95% 2、受托科研产物 15,079.60 72.62% 12,329.79 67.05% 合计 20,764.43 100.00% 18,387.60 100.00% 凡是情形下，公司从编制《出产盘算》、制制出产订单、领料、出产加工、 质地考验、调尝尝验到军检需历时 4-7 个月足下，产物出产周期凡是较长，此生 产特色使得公司正在各期末均存正在肯定数目的正在产物。受托科研项目更是周期长， 正在项目完毕之前，受托科研项主意金额会接续增大▲▲，以是▲▲，受托科研项目众年累 计变成的正在产物金额会越来越大。 公司正在产物苛重征求批产产物及受托科研产物，公司批产正在产物存放正在出产 车间，受托科研正在产物苛重存放正在公司科研出产车间，少量发到客户指定场所进 行产物测验。公司正在产物已凭据本钱与可变现净值孰低计提存货减价打定。正在产 品凭据单个产物的研发或出产周期区别▲，库龄均正在研发或出产周期内。 截至 2022 年 12 月 31 日▲，公司正在产物库龄情形如下： 单元：万元 种别 1年以内 1-2年 2-3年 3年以上 合计 批产产物 4,577.54 516.19 116.97 474.13 5,684.83 受托科研产物 4,690.71 6,398.16 2,165.33 1,825.40 15,079.60 合计 9,268.25 6,914.35 2,282.30 2,299.53 20,764.43 占比 44.64% 33.30% 10.99% 11.07% 注：批产产物的某型产物 3 年以上库龄为 162.54 万元▲▲，已于 2023 年 4 月交付确认收入。 由上外可知，截至 2022 年 12 月 31 日▲，公管库龄 1 年以内、1-2 年、2-3 年、 3 年以上的正在产物金额阔别为 9,268.25 万元、6,914.35 万元、2,282.30 万元和 2,299.53 万元，合计 20,764.43 万元；占比阔别为 44.64%、33.30%、10.99%和 11.07%，1 年以内最众▲，1-2 年其次，2 年以内占比合计为 77.93%，2 年以上的 占比为 22.07%▲，个人库龄时刻较长的正在产物苛重为受托科研项目，这个和研发 项目周期较长的客观毕竟是划一的▲，对这些正在产物，公司将主动和客户获得疏通， 凭借客户进度恳求正在异日延续举行科研或者出产，公司对账龄时刻长的正在产物也 举行了减价测试，该当计提存货减价打定的受托科研正在产物和批产正在产物均已计 28 提存货减价打定。 以是▲，公司正在产物库龄组织以及受托科研产物占比拟大的情形切合公司的实 际情形。 4、公司正在手订单及践诺情形 截至 2023 年 5 月末，公司正在手订单金额约 5 亿元，估计大个人订单将正在两 年内延续交付▲▲。2023 年一季度已践诺 4,907.36 万元。为保护产物交付，公司需 凭据正在手订单以及出卖预测情形，同意出产盘算、提前采购储存出产物资并展开 出产▲▲，以是▲，申报期末原质料金额延长较众。 5、公司存货周转率情形 公司与同行业可比公司近三年的存货周转率情形： 公司 上市代码 2022 年度 2021 年度 2020 年度 爱乐达 300696 1.57 1.70 0.69 旭日航空 300581 0.49 0.54 0.71 安达维尔 300719 0.93 1.05 1.36 存货周转率的均匀值 1.00 1.10 0.92 新兴设备 0.69 0.80 2.45 注：以上数据由来于各公司 2020-2022 年度申报。 由上外可知，公司近 3 年的存货周转率阔别为 2.45、0.80 和 0.69，同行业可 比上市公司的存货周转率阔别为 0.92、1.10 和 1.00，由上外可知，公司 2020 年 度的存货周转率优于同行业可比公司，2021 年和 2022 年由于原中央产物的需求 缩减以及新型号设备产物尚未变成批量出产交付，导致生意收入和生意本钱同比 省略，同时▲▲，新型号设备产物毛利率低浸也导致同比情形下存货的金额会弥补▲▲， 其余，公司苛重受托科研项主意接续进入也导致正在产物金额接续增大，以上苛重 身分导致了近两年存货周转率的低落。 同行业上市公司中▲▲，与公司的存货周转率最亲密的是旭日航空，近 2 年存货 周转率阔别为 0.54 和 0.49。 综上，公司期末存货的弥补是平常出产谋划所需，不存正在存货积存危机。 （二）申报期，你公司计提正在产物存货减价打定 3,289.78 万元，苛重来源 是个人科研项目合同金额较低无法遮盖项目本钱，请外明干系项主意详细情形、 展开后台及周期▲，对你公司出产谋划及剩余才略的详细影响；并请外明计提及 29 转回正在产物存货减价打定凭借及测算经过，核实申报期及上期你公司存货减价 打定计提简直实性、充斥性、合理性，干系管帐照料是否切合企业管帐标准的 划定▲。请年审管帐师宣布核查偏睹。 一、公司复兴 1、申报期▲▲，你公司计提正在产物存货减价打定 3,289.78 万元▲，苛重来源是部 分科研项目合同金额较低无法遮盖项目本钱，请外明干系项主意详细情形、开 展后台及周期▲，对你公司出产谋划及剩余才略的详细影响。 公司主营军工产物，军工干系项目凡是须要颠末研发、定型、进入出产等阶 段，受托研发项目苛重是凭据客户恳求举行的新产物、新技巧的研发，待产物定 型后，凡是会将出产订单交付至受托研发单元行出产。以是，公司倘使不接续承 经受托科研项目，后续将无法承接到该产物定型后的出产订单▲。 遵照行业通例▲，接续时刻越长、进入越大的受托科研项目，公司预期也许收 到的经费凡是无法遮盖项目本钱▲。 申报期末，公司苛重的受托科研项目详细情形、展开后台及周期▲，对公司生 产谋划及剩余才略的详细影响如下外： 对出产谋划及盈 项目 估计完毕 展开后台 项目发扬 利才略的详细 名称 时刻 影响 拓展公司产种类 研制一款某型直升机旋翼折 已进入小批交付 SD601 2023 年度 类，进步公司生意 迭装配 阶段 收入。 加强公司剩余能 研制一款某型直升机机载悬 已进入小批交付 SD109 2023 年度 力，保留公司角逐 挂发射装配 阶段 上风。 加强公司剩余能 研制一款某型直升机机载悬 已进入小批交付 SD107 2023 年度 力，保留公司角逐 挂发射装配 阶段 上风。 2、外明计提及转回正在产物存货减价打定凭借及测算经过，核实申报期及上 期你公司存货减价打定计提简直实性、充斥性、合理性，干系管帐照料是否符 合企业管帐标准的划定 （1）各期末存货及存货减价打定组织明白 各期。